Планирование пенсионного горизонта
Пенсионное планирование сочетает математику сложного экспоненциального роста с реалиями показателей безопасного снятия. Прогнозируя текущую траекторию накоплений, вы определяете, будет ли ваш будущий "пенсионный капитал" достаточно велик, чтобы бессрочно поддерживать желаемый образ жизни через правило 4% без исчерпания основного капитала.
Основная пенсионная математика
Правило 4%
Широко признанный ориентир (исследование Тринити), который утверждает, что можно безопасно снимать 4% диверсифицированного портфеля ежегодно, инкрементально индексируя на инфляцию, с высокой статистической вероятностью хватит на 30+ лет.
Инфляционный тормоз
Скрытый враг. Хотя рынок исторически даёт в среднем 10% доходности, консервативные планировщики используют скорректированную 7% «реальную доходность» с учётом 3% базовой инфляции.
Риск последовательности доходностей
Опасность сильного обвала рынка в первые 3 года пенсии, навсегда подрывающая способность портфеля к восстановлению при одновременном снятии средств.